I flera f\u00f6rs\u00f6k har personer f\u00e5tt v\u00e4lja mellan tv\u00e5 olika investeringsalternativ. Ett med h\u00f6g risk och ett med l\u00e4gre risk. Personer som tidigare har gjort f\u00f6rluster v\u00e4ljer i h\u00f6gre utstr\u00e4ckning alternativet med h\u00f6gre risk. De bortser fr\u00e5n risken och t\u00e4nker ist\u00e4llet mer p\u00e5 den potentiellt h\u00f6gre avkastningen som en chans att vinna tillbaka en del av f\u00f6rlusten. Personer som har gjort stora vinster v\u00e4ljer i h\u00f6gre utstr\u00e4ckning det mer s\u00e4kra alternativet.
\nP\u00e5 aktiemarknaden kan vi se sp\u00e5r av detta beteende. En aktie som har stigit kraftigt under en period kan locka fram en v\u00e5g av aktie\u00e4gare som vill s\u00e4lja aktien, trots att sannolikheten f\u00f6r f\u00f6r fortsatta kursuppg\u00e5ngar finns kvar. <\/p>\n
Dessa och relaterade teorier som st\u00f6djer dessa tankar har visats i flera studier bl.a. fick Maurice Allais nobelpriset i ekonomi 1988 d\u00e5 han kunde p\u00e5visa att m\u00e4nniskor bed\u00f6mer sannolikheter subjektivt. \u00c4ven Daniel Kahneman och Vernon Smith fick nobelpriset 2002 och kunde p\u00e5visa att vi s\u00f6ker st\u00f6djande information ist\u00e4llet f\u00f6r f\u00f6rkastande. Vi vill f\u00e5 bekr\u00e4ftat det vi redan tror p\u00e5. <\/p>\n
Det \u00e4r bra att k\u00e4nna till dessa psykologiska fenomen. N\u00e4sta g\u00e5ng du st\u00e5r inf\u00f6r ett sv\u00e5rt val som placerare. T\u00e4nk efter om det verkligen \u00e4r matematiken och sannolikhten som avg\u00f6r ditt beslut eller om ditt beslut p\u00e5verkas av tidigare vinster eller f\u00f6rluster.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"